บทวิเคราะห์อัตราแลกเปลี่ยนรายวัน: ราคาทองคำมีแนวโน้มทะลุ 2,400 ดอลลาร์สหรัฐฯ ก่อนข้อมูล PMI ของสหรัฐฯ จะประกาศ

• ราคาทองคำทรงตัวจากโมเมนตัมการฟื้นตัวก่อนหน้านี้ ทะลุ 2,400 ดอลลาร์ เนื่องจากข้อมูล PMI ของสหรัฐฯ เป็นที่จับตามอง

• ความรู้สึกหลีกเลี่ยงความเสี่ยงและการดีดตัวขึ้นของผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ยังคงหนุนค่าเงินดอลลาร์ต่อไป

• ภายใต้ปัจจัยทางเทคนิคที่เป็นบวก เส้นทางที่ทองคำเผชิญแรงต้านน้อยที่สุดดูเหมือนจะเป็นขาขึ้น

แม้ว่าค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ จะมีความเคลื่อนไหวที่แข็งแกร่ง แต่ราคาทองคำในตลาดเอเชียช่วงการซื้อขายวันพุธมีแนวโน้มที่จะรักษาสัญญาณการฟื้นตัวขึ้นไปเหนือระดับ 2,400 ดอลลาร์ต่อไป นักลงทุนทองคำกำลังรอคอยข้อมูล PMI ภาคธุรกิจเบื้องต้นทั่วโลกเพื่อกระตุ้นการซื้อขายใหม่

เงินดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงรักษาระดับการฟื้นตัวได้ โดยความรู้สึกหลีกเลี่ยงความเสี่ยงยังคงเป็นธีมหลักในช่วงต้นวันพุธ ทำให้ตลาดหุ้นเอเชียอ่อนตัวลงหลังจากผลประกอบการของบริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่ของสหรัฐฯ น่าผิดหวัง ผู้ค้าพบว่าการเปิดตัวผลประกอบการของบริษัทเทคโนโลยี “Big Seven” รายใหญ่นั้นไม่เป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ หลังจากตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดทำการในวันอังคาร นอกจากนี้ ผู้ค้ายังคงระวังสภาวะเศรษฐกิจที่อ่อนแอลงของจีนที่เพิ่มขึ้น ซึ่งเป็นการหนุนอุปสงค์การถือครองเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย

วันอังคาร เงินดอลลาร์สหรัฐฯ ทรงตัวและดีดตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่ง ส่วนใหญ่เป็นผลมาจากความกังวลของตลาดเกี่ยวกับผลประกอบการของบริษัทที่สำคัญในสหรัฐฯ แม้ว่าสภาพตลาดจะระมัดระวัง แต่ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ก็ดีดตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งเช่นกัน ขณะที่ปฏิทินเศรษฐกิจในวันพุธทวีความรุนแรงขึ้น นักลงทุนเริ่มทำกำไรจากตำแหน่งขายเงินดอลลาร์ ข้อมูลเบื้องต้น PMI ภาคการผลิตและภาคบริการทั่วโลกอาจเน้นย้ำถึงสภาวะเศรษฐกิจ โดยเฉพาะอย่างยิ่งสภาวะที่แข็งแกร่งในยูโรโซนและสหรัฐอเมริกา ซึ่งส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อความเชื่อมั่นของผู้มีความเสี่ยง

ข้อมูล PMI ที่อ่อนแออาจจุดประกายความกังวลเกี่ยวกับภาวะถดถอยอีกครั้ง ซึ่งจะทำให้เงินดอลลาร์ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย (safe-haven currency) ได้รับแรงซื้อใหม่ อย่างไรก็ตาม ราคาทองคำก็อาจได้รับประโยชน์จากสถานการณ์นี้เช่นกัน เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับการ “ลงจอดอย่างรุนแรง” (hard landing) ของสหรัฐฯ อาจตอกย้ำการคาดการณ์นโยบายที่ผ่อนคลายของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) สายตาของทุกคนยังคงจับจ้องไปที่รายงาน GDP ไตรมาส 2 ของสหรัฐฯ ที่จะประกาศในวันพฤหัสบดี และข้อมูลอัตราเงินเฟ้อ PCE เดือนมิถุนายนในวันศุกร์ เพื่อประเมินทิศทางราคาทองคำต่อไป

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของทองคำ

แนวโน้มทางเทคนิคระยะสั้นของราคาทองคำยังคงเป็นไปในทางบวก เนื่องจากดัชนี RSI 14 วัน ยังคงรักษาแนวโน้มขาขึ้นเหนือระดับ 50 นอกจากนี้ การตัดกันของเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบธรรมดา (SMA) 21 วัน และ 50 วัน ในรูปแบบขาขึ้น ก็ยังคงมีผล ทำให้เห็นแนวโน้มเชิงบวกสำหรับราคาทองคำ ในด้านขาขึ้น แนวต้านทันทีอยู่ที่แนวต้านคงที่ที่ 2,425 ดอลลาร์ ซึ่งเหนือกว่านั้น จะทดสอบระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ก่อนหน้าที่ 2,450 ดอลลาร์ เป้าหมายขาขึ้นที่เกี่ยวข้องถัดไปคือระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 2,484 ดอลลาร์ ซึ่งสร้างขึ้นเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว

ในทางกลับกัน หากผู้ซื้อไม่สามารถรักษาระดับราคาที่ 2425 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นโซนอุปทานได้ ราคาทองคำมีแนวโน้มที่จะย่อตัวลงสู่แนวรับ SMA 21 วัน ที่ 2383 ดอลลาร์ หากแรงขายทวีความรุนแรงขึ้น ราคาทองคำอาจหาแนวรับได้ที่ SMA 50 วัน ที่ 2361 ดอลลาร์ และการทะลุระดับนี้จะทดสอบระดับจิตวิทยาที่ 2350 ดอลลาร์ อย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้